O que é rentabilidade e como calcular

Muitos brasileiros estão engatinhando no mundo dos investimentos e ainda não compreendem verdadeiramente o que é rentabilidade e o cálculo usado para chegar até ela.

No entanto, entender este conceito é fundamental para ser um bom investidor.

Por falar em investidor, você sabia que, em 2020, a B3 (Bolsa de Valores brasileira) registrou recorde de pessoas físicas com investimentos?

De acordo com registros recentes, são mais de 2,48 milhões de pessoas.

O número é surpreendente quando comparado aos anos anteriores.

Em relação a 2019, ele quase dobrou. No ano passado, havia 1,68 milhões de investidores.

Há uma década, apenas 610,9 mil pessoas físicas investiam. 

Essas estatísticas mostram que o brasileiro tem se interessado mais pelo assunto.

Entretanto, a falta de conhecimento tem prejudicado o sucesso nas operações.

Aliás, 37% da população afirma não investir por não conhecer o mercado e 20% diz ter medo de perder tudo, segundo uma pesquisa da BlackRock.

E, para ter sucesso nas operações, é crucial dominar o funcionamento do mercado financeiro.

Por isso, neste artigo, abordaremos um dos principais temas para investidores.

Confira a seguir um guia completo sobre o que é rentabilidade para você acabar com as suas dúvidas de uma vez por todas:

Rentabilidade é a qualidade do que é rentável. Ou seja, trata-se da capacidade de produzir rendimento.

Esse rendimento é representado, normalmente, pelo percentual sobre o que foi investido, e não pelo valor numérico do dinheiro.

Em outras palavras, a rentabilidade é o resultado de retorno.

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Há uma certo embaraço sobre a rentabilidade. Ela é confundida, muitas vezes, com lucratividade .

E, em alguns casos, com liquidez .

Por essa razão, é fundamental entender cada um desses conceitos:

Como vimos, a rentabilidade é o retorno sobre o investimento.

O cálculo básico da rentabilidade considera a divisão do lucro (de determinado período de tempo) pelo valor que foi investido inicialmente.

Se você investiu R$ 5.000,00 e teve lucro de R$ 2.500,00, isso significa que a sua rentabilidade é de 50%.

Ficou claro?

A lucratividade , por sua vez, é o ganho excedente.

Ou seja, que ultrapassa o valor investido inicialmente, com o desconto de todos os gastos.

Vamos supor que uma artesã venda um quadro por R$ 100,00. 

Para produzir a peça, ela investe R$ 50,00, entre materiais, mão de obra e outros itens.

Dessa forma, o valor excedente é de R$ 50,00.

A lucratividade , portanto, é de 100%.

Já a liquidez corresponde à facilidade e velocidade de conversão e perda de um valor.

Assim, quanto mais rápido e fácil é transformar um ativo em dinheiro, maior é a liquidez.

A rentabilidade pode ser dividida em três tipos:

Quando falamos de rentabilidade, é comum pensarmos nela associada aos investimentos .

No entanto, ela também serve para designar o desempenho de um negócio.

Confira a seguir as duas formas de cálculo:

Para saber se a sua empresa é rentável , pegue o lucro dela por um determinado período de tempo e divida-o pelo valor investido inicialmente.

Vamos supor que você tenha aplicado R$ 100 mil no seu empreendimento e tenha lucro mensal de R$ 2.000,00.

A conta é: R$ 2.000,00 / R$ 100.000,00.

Isso significa, portanto, que a rentabilidade do seu negócio é de 2%.

Para calcular a rentabilidade de um investimento, é preciso dominar a matemática dos juros compostos.

Isso porque, ao contrário dos juros simples , que recaem sobre o valor investido inicialmente, a maioria dos investimentos funciona com juros que incidem sobre o valor acumulado.

A equação, portanto, considera:

A fórmula é representada por: M = C x (1 + i)t.

No caso: valor final = valor investido inicialmente x (1 + rentabilidade) tempo de aplicação.

Veja um exemplo:

Em porcentagem, isso simboliza 3,8% ao ano.

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Quem entra no mundo dos investimentos deve ficar sempre atento às taxas.

Afinal, elas influenciam diretamente na rentabilidade.

É com base nas taxas que é possível avaliar se um investimento vai ter o rendimento esperado.

Ou, ainda, compará-lo para escolher a melhor opção.

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Seguindo o mesmo raciocínio do tópico anterior, podemos afirmar, portanto, que observar a rentabilidade de um investimento é fundamental para ter sucesso nas operações.

Para os investimentos em renda fixa , por exemplo, vale ficar de olho nas três modalidades de taxas existentes:

Quando você observa essa rentabilidade, portanto, tem como tomar decisões embasadas sobre o que fazer com o seu dinheiro. 

Vale dizer ainda que a renda fixa é apenas um dos tipos de investimento. 

Há também os investimentos de renda variável que não permitem estimar o retorno como a renda fixa, devido às várias oscilações. 

No entanto, por conta do risco, pode promover uma rentabilidade maior. 

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Para avaliar os rendimentos são utilizados alguns índices de rentabilidade.

Os principais são:

A margem é o valor que representa o quanto uma empresa ganha com as suas vendas.

Dentre as classificações do índice de margem, as duas principais são: operacional e líquida.

O índice de margem operacional tem o intuito de identificar o lucro por venda unitária sem os descontos.

Para isso, divide-se o lucro total obtido pelo número de vendas realizadas.

Exemplo: 

Já o índice de margem líquida mostra a lucratividade obtida após os descontos serem realizados.

Para chegar a esse resultado, deve-se multiplicar o lucro líquido por 100 e dividir o resultado pelas vendas líquidas.

Exemplo: 

O índice de ativos serve para calcular a rentabilidade de um ativo.

Ele é dividido entre retorno e giro.

O primeiro é usado para mensurar o lucro com base nos investimentos, enquanto o segundo é focado nas vendas.

Para calcular o retorno dos ativos, basta multiplicar o lucro líquido por 100 e dividir o resultado pelo valor do ativo.

Já o cálculo do giro é a receita líquida dividida pelo total do ativo.

Este índice mostra a rentabilidade dos recursos de um negócio.

Para calculá-lo, divide-se o lucro líquido pelo patrimônio líquido de uma empresa.

É um índice bastante utilizado para atrair novos sócios, pois aponta se é um bom investimento ou se o capital tem sido usado apenas para manter as operações funcionando.

E, então, agora ficou claro o que é rentabilidade?

Esperamos que sim e que, com isso, você tenha mais segurança para gerenciar seus investimentos.

Mas, além de investir, você já pensou em trabalhar nessa área?

Já que o número de investidores tem crescido, isso quer dizer que o mercado financeiro também tem prosperado, certo?

Segundo um estudo do LinkedIn, o setor aumentou em 61% o número de vagas para 2020.

Se você tem interesse em fazer parte deste ramo promissor, é importante investir em uma formação acadêmica adequada.

Você pode estudar Administração , Ciências Contábeis ou Gestão Financeira .

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